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什么是非经常性损益?非经常性损益通常包括哪些项目?

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  非经常性损益
 
 
  
 
 
  什么是非经常性损益?非经常性损益通常包括哪些项目?
 
 
  非经常性损益是指与公司正常经营业务无直接关系,以及虽与正常经营业务相关,但由于其性质特殊和偶发性,影响报表使用人对公司经营业绩和盈利能力做出正常判断的各项交易和事项产生的损益。
 
 
  非经常性损益通常包括以下项目:
 
 
  (1)非流动性资产处置损益,包括已计提资产减值准备的冲销部分;
 
 
  (2)越权审批,或无正式批准文件,或偶发性的税收返还、减免;
 
 
  (3)计入当期损益的政府补助,但与公司正常经营业务密切相关,符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外;
 
 
  (4)计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费;
 
 
  什么是非经常性损益?非经常性损益通常包括哪些项目?
 
 
  (5)企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益;
 
 
  (6)非货币性资产交换损益;
 
 
  (7)委托他人投资或管理资产的损益;
 
 
  (8)因不可抗力因素,如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备;
 
 
  (9)债务重组损益;
 
 
  (10)企业重组费用,如安置职工的支出、整合费用等;
 
 
  (11)交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益;
 
 
  (12)同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益;
 
 
  (13)与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益;
 
 
  (14)除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外,持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益,以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益;
 
 
  (15)单独进行减值测试的应收款项减值准备转回;
 
 
  (16)对外委托贷款取得的损益;
 
 
  (17)采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益;
 
 
  (18)根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整对当期损益的影响;
 
 
  (19)受托经营取得的托管费收入;
 
 
  (20)除上述各项之外的其他营业外收入和支出;
 
 
  (21)其他符合非经常性损益定义的损益项目。
 
 
  二、非经常性损益包括哪些
 
 
  答案:
 
 
  非经常性损益这一概念是证监会在1999年首次提出的,当时将其定义为:公司正常经营损益之外的一次性或偶发性损益。《问答第1号》则指出:非经常性损益是公司发生的与经营业务无直接关系的收支;以及虽与经营业务相关,但由于其性质、金额或发生频率等方面的原因,影响了真实公允地反映公司正常盈利能力的各项收支。
 
 
  三、一文了解什么是非经常性损益
 
 
  说到企业盈利投资者总会关注扣非,那什么是非经常性损益?
 
 
  本周,论坛君在"新三板论坛交流群"中和群友们就"非经常性损益"进行了探讨。
 
 
  非经常性损益的定义
 
 
  非经常性损益是指与公司正常经营业务无直接关系,以及虽与正常经营业务相关,但由于其性质特殊和偶发性,影响报表使用人对公司经营业绩和盈利能力做出正常判断的各项交易和事项产生的损益。
 
 
  非经常性损益带来的影响
 
 
  公司如果发生非经常性收益,则会导致公司经常性活动产生的净利润要低于利润表中所反映的当期净利润,从而在扣除非经常性损益后,公司的净资产收益率和每股收益等盈利指标就会小于按照当期净利润计算所得出的结果。企业减去非经常性收益之后的数值,才是公司业务产生的净利润。
 
 
  对于业绩突然走好,企业报表净利润数据很漂亮的公司,尤其要注意是否存在比较大额的非经常性损益,如果是,那么本年度的收益水平也许并不能真实的匹配公司的盈利能力。
 
 
  如果发生非经常性损失,则会导致公司经常性活动产生的净利润要高于利润表中所反映的当期净利润,公司的净资产收益率和每股收益等盈利指标就会高于按照当期净利润计算所得出的结果。
 
 
  发生非经常性损失后,要衡量给公司带来损失的原因以及后续业务发展所带来的影响。如果只是当期的损失,则企业报表数据在当年虽然比较难看,但是却不会影响公司本身的盈利能力;如果突发的损失会对公司今后的业务产生影响,则需要评估对公司盈利能力的影响范围及大小。
 
 
  非经常性损益具体包含21个项目
 
 
  (一)非流动性资产处置损益,包括已计提资产减值准备的冲销部分;
 
 
  (二)越权审批,或无正式批准文件,或偶发性的税收返还、减免;
 
 
  (三)计入当期损益的政府补助,但与公司正常经营业务密切相关,符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外;
 
 
  (四)计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费;
 
 
  (五)企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益;
 
 
  (六)非货币性资产交换损益;
 
 
  (七)委托他人投资或管理资产的损益;
 
 
  (八)因不可抗力因素,如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备;
 
 
  (九)债务重组损益;
 
 
  (十)企业重组费用,如安置职工的支出、整合费用等;
 
 
  (十一)交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益;
 
 
  (十二)同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益;
 
 
  (十三)与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益;
 
 
  (十四)除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外,持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益,以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益;
 
 
  (十五)单独进行减值测试的应收款项减值准备转回;
 
 
  (十六)对外委托贷款取得的损益;
 
 
  (十七)采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益;
 
 
  (十八)根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整对当期损益的影响;
 
 
  (十九)受托经营取得的托管费收入;
 
 
  (二十)除上述各项之外的其他营业外收入和支出;
 
 
  (二十一)其他符合非经常性损益定义的损益项目。
 
 
  如何判断非经常性损益项目
 
 
  非经常性损益项目虽然多达21项目,按性质分门别类,可以分为8类:与政府相关的项目、与资产处置或交易相关的项目、与资产减值准备相关的项目、与资产使用或管理收益相关的项目、与合并或投资相关的项目、预计类项目、调整类及兜底类项目,归纳起来,就是"五关三类"。
 
 
  总的来说,判断损益项目是否属于非经常性损益,主要从三方面考虑:主业相关性、发生频率及盈利持续性,三方面相对独立、相互联系。
 
 
  判断损益项目是否属于主业或主业相关业务,从定性角度看,主要从官方的登记信息及披露文件去了解,包括但不限于:①工商登记信息及其他政府报备信息中关于营业范围及产品的内容;②披露的定期报告及管理层报告中关于发展目标及业务描述的内容;③融资投资文件关于资金资源投向及战略规划的内容。
 
 
  通过这些信息或文件,了解企业的发展方向及经营内容,界定主业范围.从量化角度看,主要从资金资源的投放与回收去了解,包括但不限于:①采购与销售(或投入与回收)金额、数量、频率及连续性;②人员、团队及精力的持续集中性。社会在发展、模式在进化,传统业务并不一定是主业、主业并非只限于传统业务或存量业务。
 
 
  判断损益项目的发生频率是否正常,主要看交易数量、间隔周期及连续性。集中在短周期内的巨量交易,也不见得是经常性业务,比如清算处置。交易量小且间隔周期较长的,不一定是非经常性业务,当然要考虑其发生额及连续性。
 
 
  判断损益项目的持续性,主要是为了衡量对经营成果影响是否稳定、可预期。业务的持续性,可以体现在从历史持续到现在,也可以体现在从现在持续到未来。
 
 
  具体案例
 
 
  对非经常性损益项目的分析与分类,如权威人士的解读,应本着"重定义、轻列举"的原则,同样的交易现象或科目设置,可能会反映出完全不同的业务实质。下面,通过具体项目来验证一下上述理解。
 
 
  (一)"非流动性资产处置损益"项目
 
 
  对于大多数企业来说,"非流动性资产处置损益"项目应该是非经常性损益项目,但部分企业来说,可能属于经常性业务。比如:
 
 
  1、专门或分部从事股权投资的企业。按现有的会计准则及科目设置,从事股权投资的企业,不管基于何种目的,投资成本都在交易性金融资产、可供出售金融资产、长期股权投资或其他非流动资产科目反映。从字面上理解,股权转让收益或损失,是非流动性资产处置损益,应该作为非经常性损益项目。对于从事财务投资的企业来说,这种分类应该没错。
 
 
  但是对于把股权投资作为主业或主业之一的企业来说,股权投资是从事产业投资的方式。因此,以股权投资为主业的企业,包括专门性的股权投资企业或集团企业的投资分部,产生的股权转让收益、损失、费用,包括但不限于:退出转让收益或按相关规则确认的增值收益、标的清算或减值损失、投资团队运作支出,应属于通过股权方式进行产业投资的经常性损益,与一般通过股权方式从事财务投资的企业完全不同。
 
 
  (二)"委托他人投资或管理资产的损益"及"受托经营取得的托管费收入"项目
 
 
  对于将闲置资产委托他人投资或管理产生的损益,以及兼业接受他人委托经营某项资产或业务取得的托管费收入,从前述三方面的要求去判断,应该作为非经常性损益项目。但是,对于主要从事上述两项业务的企业来说,如果能产生持续稳定的现金流、有专业或专门的团队运作,则应该分类为经常性项目。
 
 
  四、非经常性损益通常包括的项目
 
 
  一、非经常性损益的定义
 
 
  非经常性损益是指与公司正常经营业务无直接关系,以及虽与正常经营业务相关,但由于其性质特殊和偶发性,影响报表使用人对公司经营业绩和盈利能力做出正常判断的各项交易和事项产生的损益。
 
 
  二、非经常性损益通常包括的项目
 
 
  (一)非流动性资产处置损益,包括已计提资产减值准备的冲销部分;
 
 
  (二)越权审批,或无正式批准文件,或偶发性的税收返还、减免;
 
 
  (三)计入当期损益的政府补助,但与公司正常经营业务密切相关,符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外;
 
 
  (四)计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费;
 
 
  (五)企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益;
 
 
  (六)非货币性资产交换损益;
 
 
  (七)委托他人投资或管理资产的损益;
 
 
  (八)因不可抗力因素,如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备;
 
 
  (九)债务重组损益;
 
 
  (十)企业重组费用,如安置职工的支出、整合费用等;
 
 
  (十一)交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益;
 
 
  (十二)同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益;
 
 
  (十三)与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益;
 
 
  (十四)除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外,持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益,以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益;
 
 
  (十五)单独进行减值测试的应收款项减值准备转回;
 
 
  (十六)对外委托贷款取得的损益;
 
 
  (十七)采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益;
 
 
  (十八)根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整对当期损益的影响;
 
 
  (十九)受托经营取得的托管费收入;
 
 
  (二十)除上述各项之外的其他营业外收入和支出;
 
 
  (二十一)其他符合非经常性损益定义的损益项目。
 
 
  三、分析盈利能力时应剔除非经常性损益的影响
 
 
  由于经常性损益反映企业持久的盈利能力及可持续发展能力,而非经常性损益具有一次性、偶发性的特点。所以,非经常性损益占净利润的比例越低,则盈利质量越高;非经常性损益占净利润的比例越高,则盈利质量越低。
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